انواع الگوهای موج اصلاحی

موج چهارم نباید با موج اول همپوشانی داشته باشد.

امواج الیوت (Elliott Waves) چیست؟ استفاده از آن در تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال

اگر تمایل دارید برای معاملات خود برنامه‌ریزی کنید، پس باید بتوانید در هر بازه زمانی دیدی کلی از وضعیت بازار داشته باشید. تحلیلگران تکنیکال معمولاً برای رسیدن به چنین دیدی در تحلیل خود از امواج الیوت (Elliott Waves) استفاده می‌کنند. امواج الیوت یکی از پیچیده‌ترین ابزارهای تحلیل تکنیکال است؛ در نتیجه درک آن در ابتدا دشوار به نظر می‌رسد، اما به محض اینکه بر این تکنیک تسلط بیابید، به فواید فراوانش پی خواهید برد. در این مقاله می‌کوشیم شما را با مفهوم امواج الیوت آشنا کنیم.

الیوت کیست؟

امواج الیوت به دست رالف نلسون الیوت (Ralph Nelson Elliott) ابداع شد. او حسابداری آمریکایی بود و در دهه 1920 کار می‌کرد. الیوت در دوران کاری خود به بیماری گوارشی مبتلا شد و مجبور بود شغل خود را برای درمان رها کند؛ پس تصمیم گرفت برای دور کردن ذهن خود از بیماری، رفتار قیمت سهام بورس را مطالعه کند.

الیوت در سال 1934 به این نکته پی برد که رفتار قیمت سهام تصادفی نیست و به جای آنکه مبتنی بر هرج و مرج باشد، از الگوهای تکرارشونده‌ای تبعیت می‌کند. الیوت مشاهده کرد که الگوهای یکسانی در چرخه‌های تکرارشونده تشکیل می‌شود. این چرخه‌ها عواطف و احساسات سرمایه‌گذاران و تریدرها را در قالب نوسانات قیمت منعکس می‌کردند. این حرکات قیمت به واحدهایی تقسیم می‌شد که الیوت آنها را امواج (Waves) نامید.

امواج الیوت (Elliott Waves)

بر اساس مشاهدات الیوت، تحرکات روند بازار در قالب الگوی امواج پنج بخشی و سه بخشی شکل می‌گرفت که امواج پنج بخشی نخست با اعداد 1 تا 5 نام‌گذاری می‌شد و در جهت روند بزرگ‌تر حرکت می‌کرد. در پی حرکت امواج پنج ‌بخشی نخست یک حرکت اصلاحی صورت می‌گیرد که سه موج متوالی دارد. برای نشان دادن این الگوی اصلاحی از حروف a، b و c استفاده می‌شود.

این امواج پنجگانه پیش‌رونده و الگوی اصلاحی سه‌بخشی آن به صورت زیر نمایش داده می‌شود.

امواج شماره 1، شماره 3 و شماره 5 امواج ایمپالس (Impulse) ضربه‌ای یا شتاب‌دار نامیده می‌شوند. موج شماره 2 اصلاح موج شماره 1 و موج شماره 4 نیز اصلاح موج شماره 3 است و برآیند کلی موج شماره 1 تا 5 از طریق برآیند امواج a-b-c اصلاح می‌شود.

الگوهای الیوت در چندین تایم‌ فریم واقع شده‌اند. این یعنی ممکن است دنباله کاملی از 5 موج در یک تایم فریم کوچک مثلاً در نمودار 15 دقیقه‌ای، صرفاً نمایانگر موج اول یک دنباله از امواج در تایم فریمی بزرگ‌تر باشد. از منظری کلان‌تر، هر الگوی موج جاری بخشی از الگوی موجی بزرگ‌تر است که در یک تایم‌فریم بزرگ‌تر در حرکت است.

با این اوصاف، می‌توان امواج الیوت را همچون مجموعه‌ای از عروسک‌های روسی ماتروشکا در نظر گرفت که در آن مجموعه‌ای از امواج متوالی، یکی از امواج درجه بالاتر را تکمیل می‌کند. به صورت جزئی‌تر می‌توان گفت که برآیند حرکت از موج 1 تا 5، یکی از موج‌های 1، 3 یا 5 درجه بالاتر را تکمیل می‌کند، در حالی که برآیند حرکت از موج a تا c یکی از موج‌های 2 یا 4 درجه بالاتر را تکمیل می‌کند. می‌توانید این وضعیت را به روشنی در تصویر زیر مشاهده کنید:

احتمالاً با خواندن مطلب بالا مفهوم اشکال فراکتال (Fractals) به ذهنتان خطور خواهد کرد. فراکتال ساختاری هندسی است که با بزرگ‌ کردن هر بخش از این ساختار به نسبت معین، همان ساختار نخستین به دست می‌آید.

استفاده از امواج الیوت (Elliott Waves) در تحلیل تکنیکال

حالا که درک روشنی از مفهوم امواج الیوت پیدا کرده‌ایم، باید بتوانیم آن را در معاملات ارزهای دیجیتال به کار ببریم و با آن کسب درآمد کنیم. همان‌طور که می‌دانید، تشخیص درست امواج الیوت کار دشواری است. ممکن است هنگامی که در عمل به نمودار قیمت نگاه می‌کنیم، امواج به صورت کامل شکل نگرفته باشد و بعضاً نام‌گذاری آنها دشوار است. تسلط یافتن بر این تکنیک به تمرین فراوان نیاز دارد؛ اما خوشبختانه اصول و قواعدی وجود دارد که تا حدی در این راه به ما کمک خواهد کرد:

• موج شماره 2 هرگز نمی‌تواند فراتر از نقطه شروع موج شماره 1 برود. این قانون در عمل به این معنا است که در یک حرکت صعودی، قیمت نمی‌تواند در پایان حرکت موج 2، پایین‌تر از قیمت آغازین موج 1 برود.
• طول موج شماره 3 معمولاً از دو موج دیگر بیشتر است اما هرگز نمی‌تواند از دو موج دیگر کوتاه‌تر باشد.
• موج شماره 4 هرگز نمی‌تواند به منطقه قیمتی موج شماره 1 وارد شود. یعنی موج شماره 4 نمی‌تواند بیش از اندازه موج 3 عقب‌گرد کند.

در نمودار زیر نقض قواعد بالا نمایش داده شده است.

الگوهای امتدادی (Extensions)، قطری (Diagonals) و مثلث انبساطی (Expanding Triangles)

علاوه بر قواعد فوق، موارد دیگری هم وجود دارد که نظریه امواج الیوت (Elliott Waves) را تا حدی پیچیده‌تر می‌کند. ما در اینجا اشکال اصلی را توضیح می‌دهیم، اما اشکال فرعی را می‌توانید در منابع دیگری پیدا کنید.

اولین نمونه‌ای که در اینجا بررسی می‌کنیم Extensions یا الگو های امتدادی نامیده می‌شود. اکستنشن حرکتی کشیده و ممتد در راستای روند اصلی است که در یکی از موج ‌های ضربه‌ای (Impulse Wave) شماره 1، 3 یا 5 رخ می‌دهد. در شکل زیر نمونه‌ای از حرکت اکستنشن نمایش داده شده است:

نوع دیگر موج ‌های ضربه‌ای (Impulse) دیاگونال (Diagonals) هستند که از 5 موج تشکیل می‌شود و در انتهای روندی قوی رخ می‌دهد؛ به خصوص هنگامی که موج شماره 3 در مدت‌زمان کوتاهی مقدار قابل ملاحظه‌ای حرکت می‌کند. امواج دایاگونال می‌توانند در موج c دنباله اصلاحی هم باشند که در این صورت نشان‌دهنده خاتمه حرکت در درجه‌ای بالاتر است.انواع الگوهای موج اصلاحی

این شکل معمولاً الگویی کُنج‌مانند (Wedge-Like Pattern) است و همان‌طور که در تصویر زیر مشخص است، توسط دو خط همگرا تشکیل می‌شود.

توجه کنید که هر یک از 5 موج قبلی از سه ریزموج تشکیل شده و ساختار معمولی 5 موجی ندارد. در یک شکل دیاگونال موج 4 ممکن است بر خلاف قاعده اصلی به محدوده قیمتی موج 1 وارد شود. موج شماره 5 در این الگوها تمایل دارد که از حد خط روند فراتر یا فروتر رود.

در نوع سوم ما با شکل مثلث انبساطی روبه‌رو می‌شویم. قله موج شماره 5 در این حالت نمی‌تواند به ارتفاعی بالاتر از موج شماره 3 دست یابد. این الگو معمولاً نشانه‌ای است مبنی بر اینکه کف یا سقف در جای خود قرار دارد و بازار خلاف جهت روند بازگشت خواهد کرد.

نسبت ‌های فیبونانچی و نظریه امواج الیوت

با اینکه نظریه امواج الیوت می‌تواند شکل و ساختار مناسبی از حرکات قیمت ارائه دهد، اما برخی تحلیلگران اصول امواج الیوت را با نسبت‌های فیبونانچی ترکیب می‌کنند تا بتوانند پتانسیل حرکت قیمت را با مدت‌زمان احتمالی آن اندازه‌گیری کنند. در ابتدا نحوة محاسبه این نسبت‌ها را توضیح می‌دهیم.

همان‌طور که احتمالاً می‌دانید، لئوناردو فیبونانچی ریاضی‌دانی ایتالیایی در قرن 13 میلادی بود که دنباله فیبونانچی را کشف کرد. این دنباله با اعداد 0 و 1 آغاز و با افزودن دو عدد قبلی ساخته می‌شود؛ یعنی غیر از دو عدد اول(0 و 1)، اعداد بعدی از جمعِ دو عددِ قبلیِ خود به دست می‌آیند: 0، 1، 1، 2، 3، 5، 8، 13، 21، 34، 55، 89.

نسبت‌های فیبونانچی با تقسیم جملات مختلف دنباله به صورت زیر به دست می‌آید:

• 2% با تقسیم هر جمله دنباله به مقدار دو جمله بعد از خودش به دست می‌آید. برای مثال 38.2% از تقسیم 21 به 55 حاصل می‌شود.
• 50% در واقع نسبت فیبونانچی نیست، اما به کار می‌رود؛ زیرا دارایی‌های تمایل دارند پس از 50% عقب‌نشینی و اصلاح در مسیر مشخص به حرکت خود ادامه دهند.
• 8% از تقسیم یک جمله دنباله به مقدار جمله بعدی به دست می‌آید. برای مثال با تقسیم 13 بر 21 یا 55 بر 89 به نسبت 61.8% خواهیم رسید.
• 8% که به نسبت طلایی هم معروف است، از تقسیم هر جمله دنباله به جمله قبلی خود به دست می‌آید: 89 تقسیم بر 55 یا 144 تقسیم بر 89.

با ترکیب نظریه امواج الیوت با نسبت‌های فیبونانچی به قواعدی می‌رسیم که می‌تواند در استفاده عملی از امواج الیوت در معاملات بسیار مفید باشد:

• اول از همه، اصلاح مبتنی بر نسبت‌های فیبونانچی معمولاً از سطوح مهم عرضه و تقاضا، یعنی همان حمایت و مقاومت است. سطوح شتاب‌دار یا اصلاحی احتمالی معمولاً به وسیله درصدی از طول موج قبلی اندازه‌گیری می‌شود.
• موج شماره 3 در یک دنباله 5 موجی تحت تأثیر موج شماره 1 قرار دارد و اغلب نسبتی 161.8% از موج شماره 1 است. دو موج ایمپالس دیگر هم اغلب طول کوچک‌تری دارند و تقریباً با هم برابرند.
• حرکت اصلاحی قیمت که در پی حرکت ایمپالس ظاهر می‌شود، معمولاً 50% الی 61.8% از موج ایمپالس قبلی را اصلاح و بازگشت می‌کند.
• موج شماره 4 معمولاً به اندازه 38.2% از موج شماره 3 را اصلاح می‌کند.
• از آنجایی که موج شماره 2 در اغلب اوقات به محدوده آغاز حرکت موج شماره 1 وارد نمی‌شود، لذا نقطه آغاز حرکت موج شماره 1 سطح مناسبی برای ثبت سفارش زیان‌گریز است.

مثالی از امواج الیوت (Elliott Waves) در معاملات ارزهای دیجیتال

حال که با مفهوم امواج الیوت آشنا شده‌ایم، بیایید از آن در بازار استفاده کنیم و معاملات خود را ارتقا دهیم و فرصت‌هایی را بیابیم که نسبت ریسک به پاداش آن در شرایط ایده‌آلی باشد. بیایید نگاهی بیندازیم به نمودار قیمت EOS/USD در تایم ‌فریم 30 دقیقه‌ای:

همان‌‌طور که مشاهده می‌کنید، در نمودار بالا روند صعودی کوتاه‌مدتی وجود دارد که به 5 موج تقسیم شده است. ابتدای هر موج را مشخص کرده‌ایم و همچنین با اتصال نقاط آغازی و پایانی هر موج، خطوطی ترسیم کرده‌ایم. حالا می‌خواهیم ببینیم که امواج تصویر بالا با قواعد امواج الیوت که در بخش قبلی بدان اشاره شد مطابقت دارد یا نه.

موج شماره 2 هرگز نمی‌تواند پایین‌تر از نقطه شروع موج شماره 1 برود.

• این قاعده رعایت شده است؛ زیرا موج شماره 2 کمتر از 13.30 دلار عقب‌نشینی نکرده است.

موج شماره 3 معمولاً از دو موج دیگر طولانی‌تر است و همواره بالاتر از اوج موج شماره 1 خاتمه می‌یابد.

• همان‌‌طور که در نمودار بالا مشخص است، طول موج 3 0.82 دلار است که از موج 1 (0.80 دلار) بیشتر است و تقریباً با موج 5 (0.83 دلار) برابر است. موج شماره 3 نیز در سطح قیمت 14.48 تمام می‌شود که از آغاز موج 1 بالاتر است.

موج شماره 4 هرگز بیش از 100% موج 3 اصلاح نمی‌شود.

• موج شماره 4 زیر سطح قیمت 13.66 دلار نمی‌رود؛ یعنی از قیمت آغازین موج شماره 3 کمتر نمی‌شود.

اما در مورد ابزار فیبونانچی چه می‌توان گفت؟ بیایید اصلاحات فیبونانچی را به موج شماره 1 بیفزاییم:

همان‌طور که انتظار می‌رفت، موج 2 معادل 50 – 61.8 درصد از موج 1 اصلاح شده است. این یعنی که پایین‌ترین موضع موج 2 بین 13.63 و 13.74 دلار قرار دارد. در نتیجه اگر اولین موج ایمپالس را نقطه آغاز چرخه 5 موجی در نظر بگیرید، در این صورت، در اینجا یک استراتژی معاملاتی خواهیم داشت: هنگامی که موج 1 تمام می‌شود، در حد فاصل 50% الی 61.8% اصلاح (مثلاً در سطح 13.70 دلار) سفارش خرید و دقیقاً زیر سطح قیمت 13.32 دلار، یعنی نقطه شروع موج 1، سفارش استاپ لاس ثبت کنید. از طرفی دیگر باید تارگت سود خود را بیشتر از 0.80 دلار ($14.12 – $13.32 = $0.80) تعیین کنید؛ زیرا نظریه امواج الیوت می‌گوید که موج شماره 3 همیشه بزرگ‌ترین موج ایمپالس است و در نتیجه طول آن باید از طول موج شماره 1 بزرگ‌تر باشد.

سخن پایانی

امواج الیوت یکی از ابزارهای تحلیل تکنیکال است که در نگاه نخست پیچیده به نظر می‌رسد و تسلط یافتن بر آن به تمرین نیاز دارد. مفهوم امواج الیوت در تحلیل تکنیکال نماینگر نظم سیستماتیک رفتار عاملان بازار در واکنش به نوسانات قیمت است. این نظم باعث می‌شود که حرکات قیمت در بازارهای مالی قابل پیش‌بینی باشد و از الگوهای تکرارشونده و قابل پیش‌بینی تبعیت کند.

امواج الیوت در قالب یک الگوی پنج و سه موجی نمایش داده می‌شود و در دل خود ابعاد کوچک‌تری دارد و خود جزئی از موجی بزرگ‌تر است. امواج فرد (1، 3 و 5) ایمپالسیو هستند و هم‌راستا با روند اصلی بازار، اما امواج زوج (2 و 4) اصلاحی هستند و بر خلاف جهت روند، قیمت را اصلاح می‌کنند. در پایان موج پنجم، سه موج رخ می‌دهد که با حروف a، b، c نمایش داده می‌شوند. برای تشخیص امواج الیوت در نمودار قیمت، قواعدی وجود دارد. از ابزار فیبونانچی هم در ترکیب با الیوت استفاده می‌شود تا نتیجه آن در معاملات نتیجه فوق‌العاده بهتری داشته باشد.

تئوری امواج الیوت در تحلیل تکنیکال چیست؟

رالف نلسون الیوت (Ralph Nelson Elliott) تئوری امواج الیوت را در دههٔ 30 میلادی توسعه داد. الیوت باور داشت که بازارهای سهام، که تصور می‌شد رفتاری بی‌نظم و آشفته دارند، در واقع دارای الگوهایِ تکراریِ منظمی ‌می‌باشند. در این مقاله، ما نگاهی به تاریخچهٔ موجود در پس تئوری امواج الیوت می‌اندازیم و خواهیم دید که چگونه از آن‌ برای معامله‌گری استفاده می‌شود.

امواج

الیوت پیشنهاد داد که روندهای شکل گرفته در قیمت‌های بازارهای مالی همگی از ذهنیت (روانشناسی) بازار نشأت می‌گیرند. او دریافت که تغییر در ذهنیت‌ بازار می‌تواند به‌صورت الگوهایی تحت عنوان موج‌ها (Waves) در بازارهای مالی دیده شوند.

تئوری الیوت به تئوری داو (Dow theory) شباهت دارد زیرا هر دوی آن‌ها حرکات قیمت سهام را به‌شکل حرکات موجی می‌بینند. از آنجایی که الیوت متوجه طبیعت تکرارپذیر بازارها شد، توانست آن‌ها را با دقتی بیشتر و با جزئیاتی بالاتر مورد بررسی قرار دهد. الگوهای تکرارپذیر (فرکتال‌ها – Fractals) ساختارهای ریاضی‌ هستند که حتی در مقیاس‌های کوچک‌تر نیز به‌عینه تکرار می‌شوند و تا بی‌نهایت این تکرارها ادامه می‌یابند. الیوت کشف کرد که قیمت‌های شاخص‌های سهام نیز به‌همین شکل ساختاردهی شده‌اند. بنابراین او شروع کرد تا این الگوهای تکرارشونده را بررسی کند و از آن‌ها به‌عنوان نشانگرهایی جهت پیش‌بینی حرکات آینده بازار استفاده کند.

پیش‌بینی بازار براساس الگوهای موجی

الیوت توانست با استفاده از ویژگی‌های قابل اتکایی که در الگوهای موجی یافته بود، پیش‌بینی‌هایی دقیق را در مورد بازار انجام دهد. یک موج انگیزشی (Impulse Wave) جهت حرکتی مشابه با جهت حرکتی روند بزرگتر (Larger Trend) دارد، و همواره به شکل یک الگوی پنج موجی (Five wave pattern) دیده می‌شود. یک موج اصلاحی (Corrective Wave) از سویی دیگر، حرکتی در خلاف جهت حرکت روند اصلی دارد. در مقیاس‌هایی کوچک‌تر، می‌توان در هر موج حرکتی، پنج موج کوچک‌تر تحت عنوان ریزموج را پیدا کرد.

این الگوها خود را تا بی‌نهایت و تا کوچک‌ترین مقیاس‌ها نیز تکرار می‌کنند. الیوت این ساختار فرکتال را در بازارهای مالی و در دههٔ 30 میلادی کشف کرد، اما تنها در دهه‌های بعد بود که محققان توانستند فرکتال‌ها را بشناسند و آن‌ها را به‌شکلِ ریاضی نمایش دهند.

در یک بازار مالی، ما با این اصطلاح آشنا هستیم که «هر چه بالا می‌رود، باید پایین بیاید – what goes up, must come down» همچنان هنگامی که قیمت به سمت بالا حرکت می‌کند، همواره توسط یک حرکت در خلاف جهت خود به سمت پایین کشیده می‌شود. حرکات قیمتی (Price Action) به دو بخش روندها (Trends) و اصلاحات (Corrections) تقسیم‌بندی شده‌اند. روندها نشان‌دهندهٔ جهت اصلی حرکت قیمت‌ها می‌باشند، در حالی که اصلاحات، حرکتی در خلاف جهت روندها دارند.

تفسیر تئوری امواج الیوت

امواج الیوت به‌شکل زیر تفسیر می‌شوند:

• ما شاهد پنج موج در جهت حرکت روند اصلی می‌باشیم، که توسط یک الگوی سه‌موجیِ اصلاحی دنبال می‌شوند که مجموعاً 5-3 حرکت را دربرمی‌گیرند. این 5-3 حرکت بعدها خود تبدیل به زیرمجموعه حرکات بزرگتر امواج می‌شوند.
• این الگوی 5-3 موجی همواره ثابت می‌ماند، حتی اگر بازهٔ زمانی هریک از موج‌ها با یکدیگر تفاوت داشته باشند.

حال بیایید نگاهی به نمودار زیر که از هشت موج تشکیل شده است، بیاندازیم، پنج موج رو به بالا و سه موج رو به پایین که به ترتیب با اعداد 1،2،3،4،5 برای موج‌های صعودی و حروف A – B – C برای موج‌های اصلاحی نام‌گذاری شدند.

تئوری امواج الیوت

در اینجا امواج 1، 2، 3، 4، 5 موج حرکتی را می‌سازند و امواج A – B – C امواج اصلاحی را تشکیل می‌دهند. الگوی پنج موجی حرکتی، موج شماره 1 را می‌سازند و سپس یک الگوی سه‌موجی اصلاحی، موج اصلاحی شماره 2 را تشکیل می‌دهند.

موج‌های اصلاحی معمولاً سه حرکت قیمتی قابل تشخیص دارند – که دو تا از آن‌ها هم‌جهت با حرکت اصلاحی اصلی بوده (امواج A و C) و یکی از آن‌ها در خلاف جهت آن می‌باشد (موج B). امواج 2 و 4 در شکل بالا به‌عنوان امواج اصلاحی شناخته می‌شوند. این امواج معمولاً ساختاری به‌شکل زیر دارند:

تئوری امواج الیوت در موج های اصلاحی

در نظر داشته باشید که در این تصویر، امواج A و C در جهت روند اصلی حرکت می‌کنند و بنابراین به‌عنوان موج‌های انگیزشی (Impulsive Waves) شناخته شده و از پنج ریز موج تشکیل شده‌اند. موج B، برخلاف امواج A و C؛ یک موج در خلاف جهت روند اصلی بوده و به‌عنوان روندی اصلاحی (Countertrends) شناخته می‌شود و از سه موج تشکیل شده است.

همان‌طور که می‌توانید از الگوهایی که در شکل فوق به نمایش گذاشته شده است ببینید، الگوی پنج‌موجی همیشه حرکت رو به بالا ندارد، و همچنین الگوی سه موجی نیز همواره به سمت پایین حرکت نمی‌کند. پس توجه داشته باشید که زمانی که روند اصلی قیمتی رو به پایین می‌باشد، امواج نزولی ما شامل پنج ریزموج و امواج صعودی (امواج اصلاحی) ما شامل سه ریزموج خواهند بود.

انواع درجه‌های امواج

الیوت نه درجه از امواج را تعریف نموده است. این امواج‌ها از بزرگترین آن‌ها تا کوچکترین‌شان به‌شرح زیر می‌باشند:

1. Grand Supercycle
2. Supercycle
3. Cycle
4. Primary
5. Intermediate
6. Minor
7. Minute
8. Minuette
9. Sub – Minuette

از آنجایی که امواج الیوت ساختاری فرکتالی دارند، درجهٔ موج‌های شناخته شده می‌تواند بزرگتر و یا حتی کوچکتر از لیست فوق باشد.

برای استفاده از این تئوری در معامله‌گری روزانه، یک معامله‌گر باید بتواند روند صعودی و حرکت اصلی را مشخص نماید، وارد معاملهٔ خرید شده و پس از آن وارد یک معاملهٔ فروش، بسته به الگوهای ساخته شده توسط ریزموج‌های پنج‌گانه و بازگشت‌های قیمتی قریب‌الوقوع شود.

محبوبیت تئوری امواج الیوت

در دههٔ 70 میلادی، اصل امواج الیوت محبوبیت زیادی را طی فعالیت‌های فراست (A.J. Frost) و رابرت پریچر (Robert Prechter) کسب کرد. در کتاب افسانه‌ای آن‌ها تحت عنوان «اصول امواج الیوت: کلیدی به سوی شناخت رفتار بازار – Elliott Wave Principle: Key to Market Behavior» نویسندگان توانستند روند صعودی بازار را در دهه 80 میلادی پیش‌بینی کنند. پرچر بعدها و پیش از وقوع شکست بازار در سال 1987، توصیه به فروش سهام کرده بود.

جمع‌بندی

استفاده‌کنندگان امواج الیوت تأکید می‌کنند که با وجود این که بازارها ماهیتی فرکتال دارند، اما این پیش‌بینی بازارها را آسان‌تر نمی‌کند. محققان یک درخت را به‌عنوان یک ساختار فرکتال در نظر می‌گیرند، اما این بدین معنی نیست که هر شخصی می‌تواند جهت هر یک از شاخه‌های آن را تشخیص دهد. وقتی که به استفادهٔ کاربردی از این مفهوم می‌رسیم، امواج الیوت نیز به مانند بسیاری دیگر از روش‌های تحلیل بازار موافقان و مخالفان خود را دارد.

یکی از اصلی‌ترین ضعف‌هایی که وجود دارد، اشتباه کاربران این تئوری در شمردن درست موج‌های بازار می‌باشد. با رخ‌دادن این اشتباهات، امکان هرگونه تفسیر و پیش‌بینی از جهت حرکت موج آینده وجود خواهد داشت. در عین حال، معامله‌گرانی که در امر استفاده از تئوری امواج الیوت متبحر شده‌اند، با قدرت از این ایده دفاع می‌کنند.

تیم تحریریه دیجی کوینر

این مقاله به کوشش هیئت تحریریه دیجی کوینر تولید شده است. تک تک ما امیدواریم که با تلاش خود، تاثیری هر چند کوچک در آگاه سازی فعالان حوزه رمز ارزها و بازارهای مالی داشته باشیم.

آموزش تحلیل تکنیکال با امواج الیوت

رالف نلسون الیوت بر اساس مشاهدات و تحقیقات خود ، نظریه ای را بر اساس تغییرات قیمت ارائه داد که بر مبنای آن،دوره های حرکتی قیمت را در قالب الگوهای مشخص و تکرار شونده امواج توضیح می داد.در آموزش امواج الیوت ،قصد داریم به معرفی اصول اولیه و قوانین ابتدایی بپردازیم و سپس انواع امواج و ویژگی های هرکدام را توضیح دهیم.این امواج روانشناسی توده مردم را در بازار ها […]

• تعداد دانشجو: ۵۷
• مدت زمان : ۴ ساعت
• تاریخ انتشار: ۱۸ دی ۱۳۹۸

سرفصل های دوره

لیست ویدئوهای دوره

قسمت اول-تعریف امواج الیوت

قسمت دوم-صفات امواج الیوت

قسمت سوم-انواع امواج جنبشی و اصلاحی

قسمت چهارم-کشیدگی موج ها

قسمت پنجم-امواج ترکیبی

قسمت ششم-آنالیز آماری امواج الیوت

رالف نلسون الیوت بر اساس مشاهدات و تحقیقات خود ، نظریه ای را بر اساس تغییرات قیمت ارائه داد که بر مبنای آن،دوره های حرکتی قیمت را در قالب الگوهای مشخص و تکرار شونده امواج توضیح می داد.در آموزش امواج الیوت ،قصد داریم به معرفی اصول اولیه و قوانین ابتدایی بپردازیم و سپس انواع امواج و ویژگی های هرکدام را توضیح دهیم.این امواج روانشناسی توده مردم را در بازار ها در قالب موج ها و الگوهای مشخص و تکرار شونده به ما نشان می دهد.از دیدگاه الیوت، ویژگی های حرکات بازارهای مالی بر مبنای شرایط احساسی،معقول،ابهام و منطق گروهی شکل گرفته است و تغییرات قیمت از سه اصل: الگو،نسبت و زمان ساختار می پذیرد.الیوت عقیده داشت هر اتفاقی که در بازار روی می دهد ریشه در گذشته قیمت دارد و با تحلیل الگوهای تکرار شونده پیشین می توان آن ها را به حال و آینده ارتباط و گسترش داد.

مخاطبین دوره:

• علاقه مندان به بورس
• کسانی که به دنبال کسب درآمد از بورس هستند.
• همه افراد اعم از افرادی که برای اولین بار می خواهند وارد بازار سرمایه شوند و همچنین افرادی که در این بازار فعالیت دارند.
• و….

آنچه با خرید این دوره آموزش بورس به دست می آورید:

• دریافت به روز ترین سرفصل آموزشی و آخرین ورژن های تکنولوژی
• آموزش مطالب تخصصی و عدم اتلاف وقت برای مباحث غیر کاربردی
• به دست آوردن یک فرصت ویژه برای کسب درآمد و اشتغال
• متخصص شدن در زمینه بورس
• اشتغال و در آمد زایی
• کسب مهارت های لازم برای فعالیت در زمینه بورس
• و …

پیش نیازها:

• آموزش بورس هیچ گونه پیش نیازی ندارد و با گذراندن این دوره به طور کامل با امواج الیوت آشنا می شوید.

سرفصل های آموزش امواج الیوت:

• تعریف امواج الیوت
• صفات امواج الیوت
• انواع امواج جنبشی و اصلاحی
• کشیدگی موج ها
• امواج ترکیبی
• آنالیز آماری امواج الیوت

مزایای خرید دوره :

• تمامی آموزش ها 3 ماه بعد از انتشار دوره دارای پشتیانی تخصصی توسط مدرس هستند.
• در صورتی که سورس و فایل های جانبی آموزش موجود باشد، همراه با لینک های آموزش در اختیار شما قرار می گیرد.
• با تهیه این دوره آموزشی، محتوای ارزشمند برای ورود به بازار کار را به قیمت ناچیزی در اختیار دارید.
• ویدئو های آموزشی توسط واحد کنترل کیفیت ما بررسی و سطح علمی ، صدا و تصویر ، شیوه بیان و سایر موارد آن تایید می شود.
• ویدئو های آموزشی ما در حد نیاز به مباحث تئوری می پردازد و بیشتر آموزش به صورت عملی و متناسب با بازار کار می باشد.
• بلافاصله پس از ثبت سفارش لینک دانلود برای شما فعال شده و به ایمیلتان ارسال میگردد. همچنین در صورت انتخاب گزینه پستی مراحل ارسال مرسوله از طریق ایمیل به اطلاع شما میرسد.
• کیفیت تمامی دوره های سایت تضمین شده است. در صورت عدم رضایت از آموزش، به انتخاب شما یا به صورت رایگان یک یا چند آموزش معادل دیگر دریافت می کنید و یا ۷۰ درصد مبلغ پرداختی به کیف پول شما بازگشت داده می شود.

چنانچه از این آموزش راضی بوده و لذت بردید و علاقه مند به یادگیری این حوزه و کسب درآمد از آن هستید؛ می انواع الگوهای موج اصلاحی توانید دوره جامع و حرفه ای آموزش بورس را مشاهده و تهیه نمایید.

آموزش امواج الیوت:بخش چهارم قوانین شمارش امواج الیوت

قوانین شمارش امواج الیوت بسیار ساده و مختصر است بخاطر سپردن آن ها کمک شایانی در شمارش صحیح این امواج میکند.

قانون اول

موج سوم نباید کوتاه ترین موج باشد

موج سوم همیشه از یکی از دو موج دیگر (۱ یا ۲) بلندتر است و معمولا بلند تر از هر دو موج است.

برای این قانون هیچ استثنایی وجود ندارد.یعنی هیچگاه نباید موجی که از هر دو موج اول کوتاه تر است را موج سوم در نظر بگیرید.

ممکن است پایان دو موج در یک محدوده باشد اما باز هم موج سوم از دو موج دیگر طول بیشتری دارد.

قانون دوم

موج چهارم نباید با موج اول همپوشانی داشته باشد.

قانون بالا به این معنی است که پایان موج چهارم نباید زیر سقف قیمت موج اول باشد.

در بازارهایی که نقدشوندگی بالایی دارند این قانون هیچگاه نقض نمی شود.

البته در بازار کالا این همپوشانی به میزان ۱۰تا ۱۵% قابل قبول است.

در بازار سهام همپوشانی موج چهار و یک پایان کار است.

الگوهای اصلاح امواج الیوت

غلبه بر الگوهای اصلاح امواج الیوت کار مشکلی است.

اکثر معامله گران الیوت در الگوهای حرکتی که شامل ۵ موج است کسب سود میکنند و پول خوبی بدست می آورند.

اما این سود را در الگوهای اصلاح که شامل ۳ موج است به راحتی از دست میدهند.

معمولا در ادامه یک الگوی حرکت یک الگوی اصلاح ایجاد می شود.

الگوهای اصلاح به دو دسته متفاوت تقسیم میشوند:

1. الگوی اصلاح ساده
2. الگوی اصلاح ترکیبی

الگوی اصلاح ساده

در اصلاح ساده فقط یک الگو وجود دارد.این الگوی اصلاح زیگزاگ نامیده می شود.

یک الگوی اصلاح زیگزاگ شامل الگوی سه موجی می باشد.

• که موج B نمی تواند بیش از ۷۵% از موج A را اصلاح نماید.
• موج C یک Low جدید را زیر موج A ایجاد می کند.

معمولاً موج A از یک اصلاح زیگزاگ، الگوی ۵ موجی دارد.

در ۲ مورد دیگر اصلاح (مسطح و نامنظم) موج A الگوی ۳ موجی دارد.

بنابراین اگر شما بتوانید در موج A پنج موج را شناسایی کنید شما می توانید انتظار داشته باشید

که اصلاح، با الگوی زیگزاگ پایان یابد.

نسبت هاب فیبونانچی در داخل اصلاح زیگزاگ

الگوی اصلاح ترکیبی

الگوهای اصلاح ترکیبی سه نوع را شامل می شود:

الگوی اصلاح ترکیبی مسطح

در یک الگوی اصلاح مسطح موج ها یکسان هستند.

پس از یک الگوی حرکت ۵ موجی موج A اصلاح تشکیل می شود.

پس از موج A موج B به سقف قیمت موج A می رسد.

و پس از موج B موج C تشکیل می شود که نهایتا به کف قیمت موج B می رسد.

الگوی اصلاح ترکیبی نامنظم

در این نوع الگو پس از یک الگوی حرکت پنج موجی الگوی A اصلاح شکل میگیرد.

پس از موج A موج B میتواند یک سقف قیمت جدید بسازد.

و موج C پس از موج B میتواند در نهایت به کف قیمت موج A یا حتی قیمتی پایین تر برسد.

نسبت های فیبونانچی در موج نامنظم

الگوی اصلاح ترکیبی مثلث

نوع دیگری از الگوی اصلاح ترکیبی مثلث است که با دیگر مثلث ها بسیار متفوت است.

این مثلث اصلاحی شامل پنج موح است که توسط دیگر امواج در برگرفته می شوند

امواج این مثلث با نام های A,B,C,D,و E نام گذاری می شوند.

به تصویر زیر دقت کنید.

بر خلاف الگوهای اصلاح دیگر الگوی مثلث معمولا بعنوان موج چهرم ظهور پیدا میکنند.

گاهی نیز یک مثلث در موج B یک الگوی اصلاح ۳ موجی شکل میگیرند.

مثلث ها بسیار بزرگ و گیج کننده هستند باید از قبل انواع آن ها را مطالعه کنید

و با شکل گیری آن ها آشنایی کامل داشته باشید تا بتوانید مثلث را در چارت تشخیص دهید.

قیمت تمایل دارد به سرعت شکل مثلث خود را از دست بدهد که به آن Thrust می گویند.

زمانی که مثلث ها در موج چهارم رخ دادند بازار به سمت مسیر موج ۳ به خارج از مثلث پرتاب می شوند.

زمانی که مثلث ها در موج B رخ می دهند. بازار به سمت مسیر موج A از مثلث به خارج پرتاب می شوند.

توضیحاتی پیرامون امواج الیوت در تحلیل تکنیکال

امواج الیوت را می توان یکی از پراهمیت ترین قسمت تحلیل تکنیکال دانست که در قرن بیستم توسط رالف نلسون الیوت معرفی شد . او اقدام به ارائه مشاهدات و مطالعات خود در قالب نظریه‌ای کرد که توصیف کننده‌ی تغییرات قیمتی با امواج تکرار شونده‌ بود . اساس و پایه‌ی نظریه امواج الیوت بر روی مسائل روان‌شناسی تریدرها در بازارهای مالی است و نشان‌دهنده‌ی رفتار آن‌ها در قالب الگوهای تکرار شونده است .

در این مقاله تصمیم داریم یک نگاه کلی و اولیه به امواج الیوت داشته باشیم .

مقدمه‌

منطقی که در امواج الیوت وجود دارد این است که تفکری که بسیاری از افراد دارند ، پیرو الگوهای تکرار شونده‌ای هستند . بازارهای مالی هم یکی از نقاطی به حساب می آید که تفکرات گوناگون افراد در آن جمع می شود و الگوهای تکرار شونده را که در قالب امواج خود به نمایش در می آورند که در این بازارها یافت می شوند . در کل و از دیدگاه الیوت ، تقسیم امواج به دو دسته انگیزشی (Impulsive) و اصلاحی (Corrective) صورت می پذیرد . الگوی پایه‌ای امواج انواع الگوهای موج اصلاحی متشکل از ۵ موج انگیزشی و ۳ موج اصلاحی می باشد .

امواج انگیزشی که به رنگ آبی در تصویر مشاهده می کنید ، متشکل از ۳ موج انگیزشی و ۲ موج اصلاحی می باشد . آن امواج اصلاحی نارنجی رنگ نیز تشکیل شده از ۲ موج انگیزشی و یک موج اصلاحی هستند .

امواج الیوت صعودی

امواج الیوت نزولی

این را باید یک الگوی پایه در نظر داشت که برای هر یک از روندهای صعودی و نزولی در تصویر آمده است . توجه داشته باشید که هر یک از امواج انگیزشی یا اصلاحی ( امواج آبی و نارنجی ) به تنهایی تشکیل دهنده‌ی قسمتی از یک موج بزرگتر هستند .

در نظریه امواج الیوت این دید کلی موجود است و می بایست به خاطر داشته باشید که هر موج انگیزشی متشکل از ۵ ریز موج و هر موج اصلاحی متشکل از ۳ ر یز موج می باشد .

معمولا برای به نمایش گذاشتن امواج انگیزشی اعداد ۱ تا ۵ و امواج اصلاحی حروف انگلیسی B ، A و C مورد استفاده قرا ر می گیرد . امواج الیوت جهت ۳ هدف پیشگویی مسیر بازار ، مشخص کردن نقاط بازگشت و تعیین استراتژی به منظور ورود و خروج از معاملات به کار گرفته می شود .

برای امواج الیوت می توان سه قانون کلی پایه را مدنظر داشت که قوانین زیر را در بر می گیرد :

1. موج شماره ۲ قادر به اصلاح شدن تا نقطه‌ای که موج شماره ۱ شروع شده نیست . ا صلاح قیمت بدین معناست که بازگشت قیمت در خلاف جهت روند ایجاد شده است .
2. نباید موج شماره ۳ از موج انگیزشی کوتاه‌تر باشد .
3. موج شماره ۴ و موج شماره ۱ نباید یکدیگر را پوشش دهند .

بر اساس قانون دوم در حقیقت بعد از آنکه موج شماره ۱ و ۲ ایجاد شد ، به منظور مورد شناسایی قرار دادن موج ۳ نمی بایست در پی موجی باشید که از این دو موج کوتاه‌تر است . در برخی مواقع موج ۳ در نقاط برابر و با فاصله یکسان بسته می‌شود ولی هیچوقت از امواج دیگر کوتاه‌تر نیست . براساس قانون سوم هم موج شماره ۴ این امکان را ندارد که به محدوده قیمتی موج شماره ۱ وارد گردد .

اغلب یکی از امواج انگیزشی که امکان دارد موج شماره ۱، ۳ یا ۵ باشد ، به شکل گسترش پیدا کرده می باشد و بزرگتر از امواج دیگر است . در بازار فارکس و سهام ، این قاعده بیشتر در خصوص موج شماره ۳ صادق ‌ است .

در بعضی از حالت‌های ویژه و در بازار صعودی با زیاد شدن موج ۳، موج ۵ قادر به بالا رفتن به قله‌های بالاتر نیست و این موج به اصطلاح به شکل کوتاه شده (Truncation) می شود . این حالت در زمانی رخ می دهد که در بازار نزولی موج ۵ در به ثبت رساندن کف جدید موفق نمی شود .

مواردی که گفته شد جزو قوانین اصلی و نکات پایه‌ای لازم در خصوص نظریه امواج الیوت بود و با کمک آن‌ها امکان شناسایی نمودارهای قیمتی در امواج الیوت وجود دارد اما با این حال هم کار آسانی نیست که این امواج را به صورت دقیقی شناسایی کرد و فقط با تمرین کردن زیاد می‌توان به مهارت بالا رسید . اصطلاحی در این باره وجود دارد در صورتی که ۱۲ الیوتیشن ( به اصطلاح افرادی که با کمک این این نظریه به معامله می‌پردازند ) را در یک اتاق قرار دهید ، این امکان وجود ندارد که هیچ یک از آن‌ها با شمارش شبیه به هم از امواج خروج پیدا کنند !

قواعد امواج اصلاحی

در امواج اصلاحی ، دو راهنمای کاربردی موجود است که آگاهی داشتن از آن‌ها در معاملات برای شما بسیار مفید و کاربردی است .

قاعده دگرگونی (Alteration)

بر اساس این قاعده اگر موج اصلاحی در موج دوم به شکل عمودی و سریع رخ دهد ، موج اصلاحی ۴ را به شکل ممتد و کشیده خواهید دید . اگر اصلاح موج ۲ نیز به شکل ادامه‌دار و کشیده صورت گیرد ( که اغلب این اتفاق خیلی کم پیش می آید ) ، اصلاح موج ۴ به شکل سریع اتفاق می افتد .

قاعده برابری (Equality)

بر اساس این قاعده موج اصلاحی A و B ، اغلب می خواهند که کم و بیش دارای طول یکسان باشند .

انواع امواج اصلاحی

امواج اصلاحی را می توان به ۴ دسته زیگزاگ ، تخت ، مثلثی و اصلاح ترکیبی تقسیم بندی کرد .

اصلاح زیگزاگی (Zigzag)

این نوع از اصلاح در برگیرنده‌ی امواج B ، A و C است که هر یک به ترتیب ۵ ، ۳ و ۵ زیر موج را دارا می باشند . البته این امکان وجود دارد که ۲ یا ۳ زیگزاگ نیز به توالی در پشت یکدیگر واقع شوند .

اصلاح تخت (Flat)

این امواج اصلاحی هم متشکل از ۳ موج B ، A و C هستند که هر یک به ترتیب دارای ۳ ، ۳ و ۵ زیر موج می باشند . این امواج اصلاحی دارای یکسری ویژگی‌ها هستند و آن هم این است که موج C دارای طول کمتری نسبت به موج A است و به همین دلیل این امواج اصلاحی ضعیف محسوب می شوند . اغلب بعد از این امواج اصلاحی ، موج انگیزشی پر قدرتی ایجاد می گردد .

اصلاح مثلثی (Triangle)

اصلاح مثلثی در برگیرنده‌ی امواج D ، C ، B ، A و E می باشد که هر یک از آن‌ها متشکل از ۳ زیر موج هستند . این مثلث تشکیل شده از اتصال نقاط انتهایی A ، C و علاوه بر این B ، D به یکدیگر است . این گونه اصلاح همواره در موج ۴ رخ می دهد و موج ۵ انگیزشی که بعد از شکستن مثلث شکل می گیرد ، اغلب به مقدار بزرگترین موج به وجود آمده‌ی داخل مثلث است .

اصلاح ترکیبی

به طور تقریبی شکل این اصلاح ، افقی است و از ترکیب شدن سه نوع اصلاح قبلی ایجاد می گردد . این اصلاح را می توان در موج ۴ مشاهده کرد و با زیرموج‌های X ، W و Y نشان داده می‌شود . شکل زیر نشان‌دهنده‌ی یک اصلاح ترکیبی می باشد .

کانال‌ها

در برخی مواقع امواج الیوت داخل کانال‌ به حرکت در می آیند . این کانال‌ها از انتهای امواج ۱ و ۳ و یا ابتدای امواج ۲ و ۴ ایجاد می شوند . چیزی که در این حالت باید به آن توجه کرد این است که لازم است شکست کانال مدنظر قرار گیرد .